גיא קורן
מסחר אלגוריתמי ALGO TRADE
- ,
- , ללא קטגוריה
מסחר אלגוריתמי, המכונה גם אלגו טרייד, הוא אסטרטגיית מסחר המשתמשת באלגוריתמים ממוחשבים לביצוע עסקאות המבוססות על כללים ותנאים מוגדרים מראש.
לאורך השנים, השימוש באלגו טרייד הפך יותר ויותר פופולרי בשוק מדדי המניות בארה”ב.
עם שימוש באלגוריתמים מתוחכמים המאפשרים לסוחרים לקבל החלטות מהירות ומושכלות יותר מאי פעם.
שוק מדדי המניות בארה”ב הוא אחד מהשווקים הפיננסיים הגדולים והפעילים בעולם, עם מגוון רחב של מדדים כגון S&P 500, NASDAQ Composite ו-Dow Jones Industrial Average. מסחר אלגוריתמי הצליח במיוחד בשוק מדדי המניות בארה”ב בשל הנזילות והתנודתיות הגבוהים שלו, המספקים לסוחרים הזדמנויות רבות להרוויח.
יחד עם זאת, בזכות המסחר האוטומטי שיכול לזהות מגוון רחב של תהליכים על פני מגוון רחב של ניירות ערך, עלה השימוש באסטרטגיות מסחר החולש על שווקי הסחורות, מטבעות ותעודות סל – הן לצורכי השקעה והן לצורכי גידור.
ישנן מגוון אסטרטגיות מסחר אוטומטיות המשמשות בשוק מדדי המניות בארה”ב, כולל אסטרטגיות מומנטום, חזרה למגמה הראשית, ריברסל, ארביטראז’ סטטיסטי ואסטרטגיות מבוססות למידת מכונה.
אסטרטגיות עוקבות אחר מגמות כוללות זיהוי מגמות בשוק וביצוע עסקאות בכיוון של מגמות אלו. אסטרטגיות חזרה למגמה הראשית הנקראות mean-reversion כוללות זיהוי מתי השוק נמצא במצב בקניות יתר או מכירת יתר וביצוע עסקאות בהתאם.
אסטרטגיות ארביטראז’ סטטיסטיות כוללות ניצול חוסר יעילות בשוק על ידי זיהוי תמחור שגוי בניירות ערך קשורים.
אסטרטגיות מבוססות למידת מכונה כוללות שימוש באלגוריתמים מתקדמים כדי לנתח כמויות אדירות של נתונים ולקבל החלטות מסחר על סמך דפוסים ומגמות בנתונים אלה.
אחד היתרונות המרכזיים של מסחר אלגוריתמי הוא המהירות שלו. אלגוריתמים יכולים לנתח ולבצע עסקאות בתוך אלפיות שניות, מה שמאפשר לסוחרים לנצל הזדמנויות שוק ברגע שהן מתעוררות. מהירות זו חשובה במיוחד בשוק מדדי המניות בארה”ב, שם המחירים יכולים להשתנות במהירות בתגובה לחדשות ואירועי שוק.
חשוב לציין שגם אסטרטגיות המבצעות פעולה קניה ו/או מכירה אחת ביום – עדיין מהירות החישוב והתגובה של מחשב אוטומטי הינו הרבה יותר מהיר ומדויק משיקולים אנושיים!
יתרון נוסף של מסחר אלגוריתמי הוא יכולתו להסיר רגשות מהחלטות מסחר. אלגוריתמים פועלים על פי כללים ותנאים מוגדרים מראש, שיכולים לעזור למנוע מסוחרים לקבל החלטות אימפולסיביות או רגשיות שעלולות להוביל להפסדים. זה יכול להיות שימושי במיוחד במצבי לחץ גבוה, כגון במהלך קריסות שוק או אירועים קיצוניים אחרים.
למרות יתרונותיו, מסחר אלגוריתמי טומן בחובו גם סיכונים. אחד הסיכונים העיקריים הוא הפוטנציאל שאירועים בלתי צפויים יגרמו לאלגוריתם לביצוע גרוע או להיכשל לחלוטין.
לדוגמה, אם אלגוריתם נועד לזהות מגמות בשוק, הוא עשוי לבצע ביצועים גרועים אם חדשות בלתי צפויות גורמות לשוק לנוע בצורה שאינה עולה בקנה אחד עם הכללים שהוגדרו מראש. לכן בעת פיתוח אסטרטגית מסחר עלינו לקחת בחשבון הגנות מכמה סוגים כגון:
הגנה מפני שינוי כיוון בלתי צפוי, הגנה למהלך ארוך טווח עם סטופ עוקב מגמה ואף לממש או לסגור אסטרטגיה לקראת סוף יום המסחר על מנת לא להיות חשוף לשינוי מחיר שלא במהלך שעות המסחר המקובלות.
בנוסף, מסחר אלגוריתמי יכול לתרום לתנודתיות בשוק, במיוחד בתקופות של לחץ גבוה בשוק. הסיבה לכך היא שאלגוריתמים יכולים להגיב במהירות לאירועי שוק, מה שמוביל לשינויים מהירים בפעילות המסחר ובמחירים.
לסיכום, מסחר אלגוריתמי הפך לאסטרטגיה פופולרית יותר ויותר בשוק מדדי המניות בארה”ב בשל יכולתו לקבל החלטות מסחר מהירות ומושכלות. עם זאת, חשוב לסוחרים להבין את הסיכונים הכרוכים במסחר אלגוריתמי ולנטר בקפידה את האלגוריתמים שלהם כדי להבטיח שהם פועלים כמצופה.
